Payment technology complementarities and their consequences on the banking sector: evidence from Brazil’s Pix

El estudio, realizado por el Bank for International Settlements (BIS, 2024), demuestra cómo la implementación de Pix ha revolucionado el ecosistema financiero brasileño. Al eliminar barreras y simplificar el acceso a servicios bancarios, este sistema de pagos instantáneos ha impulsado la apertura de cuentas y la creación de relaciones de crédito, complementando de manera sinérgica a los métodos tradicionales sin llegar a desplazar su uso.

Según los datos del BIS (2024), un incremento del 1% en los usuarios de Pix se traduce en mejoras significativas en el sector: se registra un aumento del 0.8% en la apertura de cuentas bancarias, del 0.45% en la creación de relaciones de crédito y del 0.25% en nuevos vínculos con instituciones financieras. Además, la masiva adopción de Pix ha dinamizado la economía digital, evidenciándose incrementos del 5.7% en las transacciones con comprobantes de pago y del 4.5% en las transferencias bancarias. Este crecimiento beneficia tanto a los bancos digitales y fintechs, que han experimentado un notable aumento en la apertura de cuentas, como a los bancos tradicionales, que han visto una mayor activación en el uso de sus servicios.

El informe también resalta el papel de Pix como herramienta de seguro informal en momentos de crisis, particularmente durante inundaciones. Durante la semana de una inundación, se observó una marcada disminución en la salida de dinero en las zonas afectadas, mientras que las remesas y las transacciones de ayuda provenientes de otras regiones aumentaron en torno al 24%. Esta tendencia se consolidó en un incremento permanente de entre el 2% y el 4% en las transacciones de ayuda durante el año siguiente, lo que indica que, en situaciones de emergencia, los usuarios recurren a Pix para recibir apoyo financiero inmediato.

En conjunto, estos hallazgos subrayan el poder transformador de Pix, no sólo en términos de eficiencia y reducción de costos, sino también por su contribución a la resiliencia económica y la inclusión financiera. La integración de Pix en el sistema financiero ha generado un efecto sinérgico que promueve la digitalización de los servicios bancarios y consolida al sistema como un modelo de referencia a nivel internacional.